Ao analisar os gráficos, você consulta os níveis técnicos. Você pensa em quantos pips pode ganhar na operação e também pode ver o lucro ou prejuízo da sua posição aberta, mostrado na moeda da sua conta.
"Qual é a lógica por trás desses números? Como posso administrar e controlar meus lucros?"
Qual será o seu lucro?
Imagine que você teve um ótimo dia e ganhou 1.000 pontos. Quanto vale isso em dólares? Depende.
Pense nisso como o preparo de uma carne. Quanto mais ingredientes usar, mais porções terá para servir. Os dólares são os seus ingredientes — eles são a entrada, o investimento. Quanto mais arriscar em uma certa operação, mais você vai ter em lucro. Por outro lado, seus riscos também aumentam: e se você escolher a temperatura errada e estragar a receita? Nesse caso, quanto menos ingredientes você tiver gasto nessa tentativa malsucedida, mais terão sobrado.
"Entendi. É como uma proporção!"
Sim. Você pode controlar a entrada na operação. Fazer isso é definir o tamanho da sua operação, em lotes. Quanto mais lotes você operar, maior será o rendimento/custo de cada ponto de lucro, em dólares.
Vejamos isso no exemplo do EURUSD.
Se você abre uma operação de 0,01 lote e o saldo da sua conta é em USD, 1 ponto de lucro corresponde a 1 centavo de dólar.
Se o saldo da sua conta é em USD e você abre uma operação de 1 lote, 1 ponto de lucro equivale a US$1 para você.
Vamos voltar aos nossos 1.000 pontos.
No primeiro caso (volume da operação = 0,01 lote), você vai lucrar 1.000 x US$0,01 = US$10.
No segundo caso (volume da operação = 1 lote), você vai lucrar 1.000 x US$1 = US$1.000.
Uau! Então essa é a diferença!
"Tenho que pensar nisso. Novos horizontes se abrindo!"
É natural querer um ganho maior, mas tudo é questão de equilíbrio. E se você perder 1.000 pontos? Nesse caso, seu prejuízo vai ser de US$10 ou de US$1.000. Isso chama a atenção, certo? Foi como um balde de água fria, não é?
Não se preocupe: em breve, explicaremos como minimizar possíveis perdas e maximizar os lucros ao mesmo tempo.
Como escolher o tamanho da sua operação?
O mais importante é administrar seu capital. Isso permite que você controle os riscos e garanta que o valor investido no trading trará o maior benefício possível para você.
Não ponha todos os seus ovos no mesmo cesto!
"Não ponha todos os seus ovos no mesmo cesto!"
É um ditado muito sábio. Vamos explicar seu significado.
Você abriu uma conta e colocou dinheiro nela. Antes de tudo, você quer aplicar esse dinheiro no trading, certo?
Vamos com calma!
Bilhões de traders já passaram por essa experiência e bolaram uma regra de ouro para o volume da operação.
Regra de ouro para o volume da operação: o tamanho ótimo de uma operação equivale a 1%–5% do seu depósito.
Ou seja, se quiser gastar US$10 em uma operação, você deve ter pelo menos US$200 na sua conta (neste caso, US$10 serão 5% da sua conta).
Vamos esclarecer essa questão: é óbvio que a regra de ouro não é respeitada por todos os traders, mas quem é disciplinado, tem paciência e cautela segue à risca essa regra. Traders imprudentes não faturam. Consegue adivinhar qual perfil de trader conserva e multiplica seu dinheiro e qual perfil estoura a conta? Nem todos os traders têm sucesso, e isso é um dos principais motivos. O seu objetivo é estar entre os que operam com lucro, então você já sabe o que fazer!
"OK. Não sou matemático, mas isso eu consigo entender: multiplico o valor da minha conta por 0,05 e o resultado é o tamanho da minha operação, em dólares."
Por que os traders usam a regra de ouro do volume da operação?
O motivo é simples. Imagine usar toda a sua conta para abrir uma operação. Acontece algo no mercado e a operação dá errado. Você fica em estado de choque e não tem dinheiro suficiente para fazer outra operação. Azar? Não exatamente. Isso é sobretudo falha na tomada de decisões!
Vamos agora pensar em outra situação. Arriscando 5% da sua conta (exemplo: US$10 em US$200), você tem dinheiro suficiente para abrir 20 operações. Ou seja, se uma operação der errado, você vai ter várias outras oportunidades para experimentar outras ideias de negócio.
Com uma gestão de riscos adequada, você pode terminar com mais do que os US$200 iniciais mesmo se apenas metade das operações for bem-sucedida. Numa situação dessas, você sai lucrando!
"E se 5% da minha conta for muito pouco para abrir uma operação? Meu saldo (ainda) não é tão grande!"
O menor volume de operação que você pode escolher é de 0,01 lote. Em termos de dinheiro, isso é 1.000 unidades da moeda de base, geralmente 1.000 USD ou 1.000 EUR. Não é pouco para uma única operação. E se isso é só 1% ou 5% do saldo…
As vantagens da alavancagem
Nós já explicamos que a alavancagem permite pegar dinheiro emprestado da corretora para abrir operações maiores. Isso significa que, mesmo para abrir uma operação do menor volume (0,01 ou US$1.000), você pode usar US$10 ou até US$1 (com 1:100 de alavancagem, você vai precisar de US$10; com 1:1000, de US$1).
Geralmente, você pode escolher a alavancagem (leverage) nos ajustes da sua conta, na sua Área Pessoal. A alavancagem determina a ajuda que você pode receber da corretora: quanto maior a alavancagem, maior a ajuda. Em outras palavras, quanto maior a alavancagem, menor o valor que você vai precisar para abrir uma operação do mesmo tamanho.
Qual alavancagem usar?
À primeira vista, a decisão é óbvia: escolher a maior alavancagem possível e investir apenas um pouquinho do seu próprio dinheiro no trading.
Mais uma vez — vamos com calma! Lembre-se sempre: seus riscos também aumentam com a alavancagem. Se você abre uma operação de compra, mas o preço está em queda, quanto maior a alavancagem que estiver utilizando, maior será o seu prejuízo a cada ponto que o preço se deslocar contra você. Logo, é necessário ter cautela e escolher uma alavancagem razoável.
Para iniciantes, a alavancagem de 1:100 geralmente é considerada uma boa escolha: não é nem muito grande, nem muito pequena.
"Agora eu entendi! Vou começar com 1:100 de alavancagem!"
Escolhendo o volume da ordem
Chegamos à parte mais interessante! Você certamente está empolgado para abrir muitas ordens na sua plataforma de negociação e quer saber o que exatamente definir no campo do Volume.
"Com certeza! Eu entendi a questão de usar 1%–5% da conta e entendi a alavancagem, mas agora não sei exatamente o que fazer!"
A ideia é levar várias coisas em conta: o valor que você reserva como margem para a operação (aqui vale a regra de ouro de 1%–5% da conta) e a alavancagem (ela vai transformar a sua margem no tamanho real da operação, que é maior). Isso permite ver quantos lotes você pode operar.
Se para você o tamanho ótimo da operação é de US$20 e a alavancagem é de 1:1000, você terá em mãos US$20.000 para uma operação. Isso equivale a 0,2 lote. Logo, você pode colocar esse valor no campo "Volume".
Alguns traders preferem usar o mesmo volume de operação, em lotes, em todas as operações. É uma ideia bem simples: depois de encontrar um volume adequado, basta se ater a ele. Essa estratégia é fácil para iniciantes porque, feito o cálculo inicial, pode-se deixar de lado as preocupações com o volume e simplesmente escolher sempre o mesmo valor. Isso deve garantir um crescimento estável na sua conta.
Recomenda-se escolher primeiro operações de menor tamanho. Depois, quando já tiver experiência e a sua conta for maior, você pode optar por aumentar o volume da sua operação.
Exemplo
Você tem US$500 na sua conta. Com 1:1000 de alavancagem, esse valor vai ser suficiente para fazer 500 operações de 0,01 lote cada; 50 operações de 0,1 lote cada; ou 5 operações de 1 lote cada. Outra opção é 25 operações de 0,2 lote cada. Também há outras opções! Se você administrar seus riscos, sua conta vai agradecer!
"Uau! É simples. Eu gosto de ter liberdade para escolher!"
Se você seguir a lógica descrita acima, estará usando a seguinte fórmula:
Lotes a operar = capital x risco (%) x alavancagem / tamanho do contrato
Com uma conta de US$500 e 5% de risco, isso equivale a:
US$500 x 0,05 x 1000 / 100.000 = 0,25
Capital é o valor da conta se todas as posições fossem fechadas (ou seja, ele leva em conta o lucro/prejuízo nas suas operações em aberto).
Também é possível levar em conta a situação no gráfico de preço e o tamanho da Stop Loss necessária para a sua operação. Veja como ajustamos a fórmula:
Lotes a operar = capital x risco (%) / (Stop Loss em pontos x valor do ponto)
Neste caso, você fica sabendo qual SL gostaria de ter e quanto esperar de cada pip da ação de preço.
Exemplo
Você viu que o preço não conseguiu passar dos 139,030 e virou para baixo. Você abriu uma operação de COMPRA (BUY) em 139,100 com uma Stop Loss (Perda Máxima) na mínima anterior, em 139,030 (SL = 70 pontos). Sua Take Profit (Lucro Máximo) está em 139,610.
Se precisar de uma Stop Loss de 70 pontos, você vai operar 0,5 lote. O valor do seu ponto será de US$0,36. Consulte a Calculadora Forex para conhecer os números exatos de cada operação.
De quanto dinheiro você precisa para começar a operar
"Agora eu sei como escolher o volume da operação, mas não tenho certeza se sei o quanto depositar na minha conta para operar."
O valor do qual você precisa para começar a operar depende do tipo de conta que escolheu.
Lembre-se daquilo que já aprendemos:
O seu depósito define o tamanho da sua operação...
... então o tamanho da operação que você quer define o seu depósito!
Se você compra 0,01 lote de EURUSD e sua alavancagem é de 1:100, você vai precisar de US$10 de margem para a operação. Se você depositou US$10 na conta, o seu depósito vai ser suficiente para essa margem e você vai poder abrir mais quatro operações desse tamanho. Cada ponto de deslocamento do preço vai render ou custar US$0,1.
Vamos ver outras opções boas para um trader iniciante. Os exemplos dados aqui são seguros e razoáveis do ponto de vista da gestão de riscos.
Depósito = US$100
O risco para uma única operação deve ficar abaixo de 5%; não importando o tamanho do seu depósito. Vamos com 3% de risco (US$3, ou US$3.000 com 1:1000 de alavancagem). Se você opera 0,01 lote, cada ponto de deslocamento do preço vai ser igual a US$0,01. Dividindo US$3 por US$0,01, temos 300 pontos. Essa é a Stop Loss que você tem condições de usar. Isso é mais que suficiente para uma operação que você vai manter por várias horas. O recomendado é que sua Take Profit seja cerca de 3 vezes a sua Stop Loss, então a sua meta será de 900 pontos (US$9) de lucro nessa operação.
"Arriscando US$3 em uma operação, eu vou ter uma chance de ganhar US$9! Se essa operação der errado, eu ainda vou ter US$97 na minha conta. Ótimo!"
É verdade. Essa relação US$3/US$9 é chamada de relação risco/recompensa. Dessa forma, uma boa operação (US$9) permite ter três operações ruins sem perder nada. A análise de mercado — que vamos estudar na aula seguinte — vai ajudar a reduzir o número de operações ruins e fechar uma série de operações no lucro. Esse é o argumento de quem defende definir com cautela o volume das operações e ter uma relação risco/recompensa correta.
Depósito = US$500
E se o seu depósito for de US$500? Com 3% de risco (US$15), o tamanho da sua operação pode ser de 0,15 lote. Nesse caso, cada pip de lucro/prejuízo corresponderá a US$0,15. Com um tamanho de posição maior, você poderá ganhar dinheiro mais rápido! Haverá 100 pontos para a Stop Loss. Se você precisar de uma Stop mais ampla, é possível negociar 0,1 lote: isto fará cada pip custar US$0,1. A Stop Loss será de 150 pontos. Com 5% de risco (US$25), você pode ter uma SL de 250 pontos. O lucro nesse caso (se sua Take Profit for 3 vezes maior) será de US$75.
Depósito = US$1.000
Se o seu depósito for de US$1.000, você, claro, poderá abrir operações maiores ainda. Um risco de 3% por operação (US$30) e alavancagem de 1:1000 vão permitir operar 0,3 lote. Um risco de 10% (US$100) vai permitir operar 1 lote. Nesse caso, 300 pontos de lucro corresponderão a um ganho de US$300. O risco ótimo de US$30 por operação vai permitir operar 0,1 lote com a SL de 300 pontos. O ganho potencial vai ser de US$90.
Lembretes sobre gestão da conta
Outra coisa importante: lembre-se das Margin Calls e das Stop Outs. Margin Call (chamada de margem) é o nível de margem permitido de 40% ou menos. Nessa altura, a empresa tem o direito — mas não a obrigação — de fechar todas as posições abertas do cliente por falta de margem livre. Stop Out é o nível mínimo de margem permitido (20% ou menos), no qual o programa de negociação vai começar a fechar as posições abertas do cliente, uma por uma, de forma a prevenir perdas que provoquem saldo negativo (abaixo de US$0).
Se você seguir as regras da gestão de riscos e não colocar o seu depósito inteiro nas operações de uma só vez, estará protegido de Margin Calls e Stop Outs.
Lembre-se das contas demonstrativas (demo), que permitem praticar no trading sem ter que investir um dólar ou euro sequer (ou seja qual for a moeda). O tamanho da conta demo na FBS pode ser de até US$1 milhão. A conta demo permite praticar a abertura das ordens e o dimensionamento das posições. Utilize o valor que você de fato planeja investir no trading, de forma que tudo seja realista e que você possa praticar no trading e montar um modelo de como sua conta pode variar de tamanho quando estiver operando de verdade.
Resumo da aula
Quanto maior a operação que você abrir, maior será o lucro/prejuízo para cada ponto de deslocamento do preço;
Do ponto de vista da gestão de riscos, a melhor solução é limitar o tamanho de cada operação a 5% da conta;
A alavancagem permite ao trader abrir operações de maior volume;
Depósito e tamanho da operação: um define o outro.
A seguir
Na próxima aula, você vai aprender a analisar o mercado para ter ideias de operações de compra e venda.